Stock Options Blackout

FAQs ndash Opções de estoque Q. As opções de compra de ações expiram A. As opções de ações expiram. O período de validade varia de plano para plano. Acompanhe suas opções de períodos de exercício e datas de validade muito de perto porque, uma vez que suas opções expiram, elas são inúteis. Muitas vezes, existem regras especiais para funcionários encerrados e aposentados e funcionários que morreram. Esses eventos da vida podem acelerar a expiração. Verifique as regras do seu plano para detalhes sobre datas de validade. P. Como o vesting afeta quando posso exercer minhas opções A. Seu plano pode ter um período de aquisição que afeta o tempo que você tem que exercer suas opções. Um período de aquisição é o tempo durante o período de concessão da opção que você precisa esperar até que você tenha permissão para exercer suas opções. Herersquos um exemplo: se o prazo de concessão de sua opção for de 10 anos e seu período de aquisição é de dois anos, você pode começar a exercer suas opções adquiridas a partir da segunda data de aniversário da outorga da opção. Isto significa essencialmente que você tenha um período de oito anos durante o qual você pode exercer suas opções. Isso é chamado de período de exercício. Geralmente, durante o período de exercício, você pode decidir quantas opções se exercitar de cada vez e quando exercê-las. P. Uma opção de compra de ações é a mesma coisa que uma parcela do estoque de issuerrsquos A. Não. Uma opção de compra de ações apenas lhe dá o direito de comprar as ações subjacentes representadas pela opção por um período de tempo futuro a um preço pré-estabelecido. P. Posso usar uma opção mais de uma vez. Não. Uma vez que uma opção de estoque foi exercida, ela não pode ser usada novamente. P. As opções pagam dividendos A. Não. Os dividendos não são pagos nas opções de ações não exercidas. P. O que acontece com as suas opções de compra de ações se você deixar seu empregador A. Normalmente, existem regras especiais no caso de você deixar seu empregador, se aposentar ou morrer. Veja as regras do seu esquema do empregador para obter detalhes. P. Qual é o valor justo de mercado de uma opção A. O valor justo de mercado é o preço usado para calcular seu ganho tributável e impostos retidos na fonte para opções de ações não qualificadas (NSO) ou o imposto mínimo alternativo para opções de estoque de incentivo (ISO) . O Valor de Mercado Justo é definido pelo plano da sua empresa. P. O que são datas de blackout e quando são usadas A. As datas de blackout são períodos com restrições ao exercício de opções de estoque. As datas de blackout muitas vezes coincidem com o final de ano fiscal da empresa, horários de dividendos e final de ano civil. Para obter mais informações sobre suas datas de caducidade do planrsquos (se houver), consulte as regras do plano da empresa. P. Eu acabei de executar um exercício e vender minhas opções de compra de ações, quando o comércio liquida A. Seu exercício de opção de compra de ações será liquidado em três dias úteis. O produto (menos custo de opção, comissões de corretagem e taxas e impostos) será depositado automaticamente na sua Conta Fidelity. P. Como faço para obter o produto da minha venda de opções de ações A. Seu exercício de opção de compra de ações será liquidado em três dias úteis. O produto (menos custo de opção, comissões de corretagem e taxas e impostos) será depositado automaticamente na sua Conta Fidelity. P. Como uso a Conta de Fidelidade A. Pense em sua Conta de Fidelidade como uma conta de corretagem em tudo que oferece serviços de gerenciamento de caixa, ferramentas de planejamento e orientação, negociação online e uma ampla gama de investimentos como ações, títulos e fundos mútuos. Use sua Conta Fidelity como uma porta de entrada para produtos e serviços de investimento que possam ajudar a atender às suas necessidades. Saber mais. Perguntas freqüentes sobre impostos Q. Existem implicações fiscais quando as opções de ações são exercidas A. Sim, há implicações tributárias e podem ser significativas. Exercitar opções de estoque é uma transação sofisticada e às vezes complicada. Antes de considerar o exercício de suas opções de compra de ações, não se esqueça de consultar um assessor de impostos. P. No ano passado, exerci algumas opções de ações de empregados não qualificadas em uma transação de exercícios e vendas (um disco de exercícios sem cadência). Por que os resultados dessa transação são refletidos tanto no meu W-2 quanto no Form 1099-B A. Fidelity trabalha para tornar sua transação de exercícios e vendas simples e sem costura para você, então parece ser uma única transação . No entanto, para fins de imposto de renda federal, uma transação de exercício e venda (exercício sem dinheiro) de opções de ações de funcionários não qualificadas é tratada como duas transações separadas: um exercício e uma venda. A primeira transação é o exercício de opções de ações de seus empregados, em que o spread (a diferença entre o preço de sua concessão e o valor justo de mercado das ações no momento do exercício) é tratado como uma receita de remuneração ordinária. Está incluído no Formulário W-2 que você recebe do seu empregador. O valor justo de mercado das ações adquiridas é determinado de acordo com as regras do seu plano. Geralmente é o preço do estoque no mercado do dia anterior. A segunda transação ndash a venda das ações apenas adquiridas é tratada como uma transação separada. Essa transação de venda deve ser relatada pelo corretor no Formulário 1099-B, e é relatada na Tabela D da sua declaração de imposto de renda federal. O Formulário 1099-B relata o produto bruto das vendas, não um montante do lucro líquido, você não será obrigado a pagar o imposto duas vezes por esse valor. A sua base fiscal das ações adquiridas no exercício é igual ao valor justo de mercado das ações menos o valor que você pagou pelas ações (o preço do subsídio) mais o valor tratado como renda ordinária (o spread). Em uma transação de exercício e venda, portanto, sua base de imposto normalmente será igual ou próxima ao preço de venda na transação de venda. Como resultado, você normalmente não reportaria apenas um ganho ou perda mínima, se houver, no passo de vendas nesta transação (embora as comissões pagas na venda reduziriam o produto de vendas reportado no Anexo D, o que resultaria em um curto - perda de capital de capital igual à comissão paga). Uma operação de exercício e retenção de opções de ações de funcionários não qualificadas inclui apenas a parte de exercício dessas duas transações e não envolve um Formulário 1099-B. Você deve notar que o tratamento fiscal estadual e local dessas transações pode variar e que o tratamento tributário das opções de ações de incentivo (ISOs) segue regras diferentes. Você é convidado a consultar seu próprio conselheiro fiscal sobre as conseqüências fiscais de seus exercicios de opção de compra de ações. P. O que é uma disposição de desqualificação A. Uma disposição de desqualificação ocorre quando você vende ações antes do período de espera especificado, o que tem implicações tributárias. As disposições de desqualificação aplicam-se às Opções de Ações Incentivas e Planos de Compra de Ações qualificados. Para mais informações, entre em contato com seu assessor de impostos. P. Qual é o imposto mínimo alternativo (AMT) A. O imposto mínimo alternativo (AMT) é um sistema fiscal que complementa o sistema de imposto de renda federal. O objetivo da AMT é garantir que qualquer pessoa que beneficie de certas vantagens fiscais pague pelo menos um montante mínimo de imposto. Para obter mais informações sobre como a AMT pode afetar sua situação, contate seu consultor de impostos. P. Como pago os impostos quando eu iniciar uma transação de exercício e venda A. Os impostos devidos sobre o ganho (valor justo de mercado no momento em que você vende, menos o preço da subvenção), menos as comissões de corretagem e as taxas aplicáveis ​​de um A transação de exercício e venda é deduzida do produto da venda de estoque. Seu empregador fornece taxas de retenção de impostos. Consulte Exercising Stock Options para obter mais informações. Você pode entrar em contato com seu assessor de impostos para obter informações específicas sobre a situação. P. Como faço para vender ações da minha conta que não fazem parte do meu plano de opções A. Faça o login na sua conta e selecione o seguinte: Conta de contas Ficha de comércio Seleção de seleção de portfólio Escolha Opções de comércio Q. Como eu vejo Os diferentes lotes de compartilhamento na minha Conta Fidelity A. Depois de fazer logon na sua conta, selecione Posições no menu suspenso. A partir desta tela, clique em Cost Basis na guia do meio e selecione View Lots de posições onde existem vários lotes de compartilhamento. Share lotes destacados em azul indicam partes que, se vendidas, podem criar implicações tributárias e estão sujeitas a disposições desqualificadas. P. Como posso determinar qual é a incidência do imposto se eu vendesse minhas ações. Em Selecione Ação - base de locação, Fidelity exibe em azul a perda de ganhos para o lote específico. Depois de clicar no lote, a seguinte mensagem pode aparecer: Suas transações de vendas relatadas incluem uma ou mais vendas de ações que você adquiriu através de um plano de compensação de ações que são disposições desqualificadas para fins fiscais, ganho a partir do qual pode ser tratado como renda ordinária em vez de capital ganho. P. Como seleciono um lote de compartilhamento específico ao vender ações da empresa A. Depois de efetuar login em sua conta, selecione Estoque comercial no menu suspenso. A partir desta tela, selecione o número da conta que deseja vender suas ações. Digite o número de ações, símbolo e preço, e clique em Negociação de ações específicas. Insira os lotes específicos que deseja vender e a prioridade que serão vendidos. Selecione Continuar, Verifique sua ordem e selecione Colocar pedido. Se você mantiver lotes que possam dar origem a um arranjo de disposição de ldquodisqualifying (veja acima), você deve considerar cuidadosamente as conseqüências fiscais de sua especificação de lote. Litigação sobre opções não utilizadas que expiram Blog de compensação executiva Eu sei que muitos de nós estão no meio de intenso Procuração, mas também estamos em temporada de adjudicação, então eu queria destacar uma questão recorrente. Já em 2012, pelo menos dois processos judiciais federais consideraram questões de opções não exercidas que expiraram. Eu tenho blogado e falado em (veja: NASPP - 25 Stock Plan Drafting Tips) este problema antes, mas nunca desaparece. Em Rawat v. Navistar International (ND Ill. No. 1: 08-cv-04305, 1412), o tribunal considerou que dois ex-funcionários podiam continuar com seu pedido alegando que a empresa violou um contrato de opção de estoque, permitindo que as opções expiram Durante um período de apagão obrigatório. O período de apagão começou em abril de 2006, devido a uma atualização monetária e não foi levantado até junho de 2008. Apenas os investidores credenciados foram autorizados a exercer suas opções durante o período de blackout. Como resultado de um período de blackout, os dois funcionários (e outros 54) não podiam exercer nenhuma das suas opções de ações adquiridas remanescentes depois de deixar o emprego em 2007 e as opções expiraram. (Os outros 54 funcionários afetados anteriormente nos referiremos a eles como os normais aceitaram a oferta completa de dinheiro da empresa e não se juntaram ao processo). O tribunal se concentrou principalmente na questão de saber se os lançamentos assinados pelos funcionários quando deixaram o emprego Impediu-os de trazer este processo. O tribunal descobriu que os lançamentos não se aplicavam às opções, porque eles apenas abrangiam as reivindicações que surgiram em ou antes de os funcionários assinaram os lançamentos e os funcionários assinaram os lançamentos antes que as opções expirassem. Talvez mais perturbador, no entanto, o tribunal também permitiu avançar reivindicações alegando que a empresa violou o Illinois Wage Payment and Collection Act quando alegadamente não pagou o salário como exigido por lei. O tribunal disse que o termo salário cobre qualquer outra compensação, incluindo opções de ações. Quase todos os outros tribunais da América descobriram que as opções e outros prêmios de ações não são cobertos pelas leis estaduais de pagamento de salários. Enquanto isso, o Quarto Circuito considerou que as opções de ações adquiridas expiram de acordo com os termos do plano em Porkert v. Chevron Corp. (4º Cir. 10-1384, 11212). Nesse caso, o ex-empregado, agora demandante, afirmou que, de acordo com suas negociações de contratação, ele poderia exercer opções de ações por até dez anos a partir da data em que as recebeu. No entanto, ele não conseguiu produzir documentos contendo esses termos de aposentadoria e ele declarou que nunca leu o contrato de trabalho, de acordo com o tribunal. O estoque da empresa fornecido opções adquiridas pode ser exercido no prazo de três meses a partir da data de rescisão (mas em nenhum caso mais de dez anos a partir da data da concessão). O ex-funcionário argumentou que a palavra pode ser exercida na linguagem do plano era permissiva em vez de obrigatória, portanto, a cláusula deveria ser interpretada para que ele, mas não fosse obrigado, exercitasse suas opções três meses após sua aposentadoria. O tribunal rejeitou todos os argumentos dos funcionários e encontrou em favor da empresa. Independentemente do resultado desses casos, a (s) moral (es) da história para as empresas são as seguintes: (1) Problemas de expiração da opção de endereço e período de apagão no plano ou contrato de prêmio. Mesmo a seção de código 409A permite que um período de opção seja prolongado durante um período de apagão. (2) Comunique claramente os prêmios de vencimento e outros termos de equivalência patrimonial com os funcionários cessantes. (3) Tome uma atenção especial na elaboração do plano e nos termos do contrato que regem a rescisão do emprego, a aquisição, a confisco e o vencimento. Em 6 de fevereiro de 1911, Ronald Wilson Reagan nasceu em Tampico, Illinois (5 de junho de 2004). Ele era o 4º Presidente dos Estados Unidos (1981ndash1989) e o 3º Governador da Califórnia (1967ndash1975). Para aqueles que não têm idade suficiente para estarem na força de trabalho e depois nos assuntos externos na época, é impossível subestimar o quanto ele melhorou a economia das Américas e a sua posição (e segurança) no mundo durante esses anos. Blog de Compensação Executiva